中鋼集團公司一方面將優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)注入中鋼吉炭，另一方面通過產(chǎn)權市場處理效益低下的資產(chǎn)。中國證券報記者從北京產(chǎn)權交易所獲悉，中鋼集團擬以7205.77萬元轉(zhuǎn)讓中鋼集團江城碳纖維有限公司70%股權，隸屬中鋼集團的中鋼集團濱海實業(yè)有限公司擬以7900萬元轉(zhuǎn)讓中晟礦業(yè)有限公司40%股權，兩個項目轉(zhuǎn)讓金額合計1.51億元。
業(yè)內(nèi)人士表示，中鋼集團近幾年一直虧損，以致市場多次傳出中鋼要被重組的消息。在中鋼集團內(nèi)部，2013年已被視為戰(zhàn)略聚焦調(diào)整期的關鍵一年，今年中鋼的重點工作安排，將圍繞公司扭虧增盈這一核心任務展開。
處置效益不好資產(chǎn)
中鋼集團轉(zhuǎn)讓股權的兩公司的凈利潤都是虧損的。財務數(shù)據(jù)顯示，中晟礦業(yè)2012年度無營業(yè)收入，凈利潤為虧損36.07萬元。今年上半年，標的公司營業(yè)收入為1673.14萬元，凈利潤為虧損87.51萬元。
以2013年6月30日為評估基準日，中晟礦業(yè)資產(chǎn)總計為22801.58萬元，評估價值為22823.96萬元；凈資產(chǎn)為19634.32萬元，評估價值為19656.7萬元，轉(zhuǎn)讓標的對應評估值為7862.68萬元。
中鋼集團江城碳纖維有限公司2012年營業(yè)收入為739.9萬元，凈利潤為虧損2518.34萬元。今年前7個月，標的公司營業(yè)收入為933.12萬元，凈利潤為虧損2896.07萬元。以2013年6月30日為評估基準日，標的公司資產(chǎn)總計為30669.48萬元，評估值為31105.7萬元；凈資產(chǎn)為9178.05萬元，評估值為10293.95萬元，轉(zhuǎn)讓標的對應評估值為7205.765萬元。
中晟礦業(yè)有限公司成立于2012年6月28日，注冊資本為人民幣19750萬元，經(jīng)營范圍為鐵礦粉加工銷售；一般貨物倉儲；紅土鎳礦倉儲銷售；木材、鋼材、建筑材料、黑色金屬批發(fā)零售等。中鋼集團濱海實業(yè)有限公司持股40%，天津琦晟儲運有限公司持股60%。值得注意的是，第一大股東不放棄行使優(yōu)先購買權，接盤的可能性很大。
中鋼集團江城碳纖維有限公司成立于2008年12月12日，注冊資本為人民幣5000萬元。經(jīng)營范圍為碳纖維生產(chǎn)及制品加工、銷售；碳纖維技術咨詢。中國中鋼集團公司持股70%，中鋼集團吉林炭素股份有限公司持股30%。原有股東放棄行使優(yōu)先購買權。轉(zhuǎn)讓方規(guī)定，意向受讓方應為依法設立并有效存續(xù)的境內(nèi)從事炭素行業(yè)的企業(yè)法人。意向受讓方公司注冊資本金不低于1億元人民幣。
優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)注入上市公司
8月14日，中鋼吉炭公告重大
資產(chǎn)重組方案，大股東中國中鋼集團公司擬向其注入中鋼設備價值35.2億元的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，以置換公司目前處于虧損狀態(tài)的炭素業(yè)務資產(chǎn)。
資產(chǎn)重組之后，公司主營業(yè)務將由綜合性炭素制品制造變更為以工程總承包為主的工程技術服務業(yè)務和以機電設備及備品備件貿(mào)易為主的設備集成及備品備件供應服務業(yè)務，中長期盈利能力突出。
受國際金融危機的影響，全球鋼材消費量增速放緩，炭素行業(yè)調(diào)整力度加大，炭素制品供大于求。國內(nèi)鋼鐵行業(yè)面臨產(chǎn)能嚴重過剩、庫存積壓量過大等問題，受行業(yè)產(chǎn)能過剩、主要原材料價格上漲等因素影響，國內(nèi)鋼鐵行業(yè)經(jīng)營壓力增大，炭素制品的競爭也日益激烈，炭素產(chǎn)品的銷售價格持續(xù)下降。受此影響，中鋼吉炭的生產(chǎn)經(jīng)營陷入困境，2012年度虧損1.8億元，2013年1-6月虧損1.77億元。
本次擬注入資產(chǎn)中鋼設備為中國冶金工程行業(yè)龍頭企業(yè)之一，擁有國家甲級機電設備成套、國家甲級設備監(jiān)理等一系列業(yè)務資質(zhì)。2011年度、2012年度和2013年1-3月，中鋼設備分別實現(xiàn)營業(yè)收入82.34億元、88.88億元和22.13億元，歸屬于母公司所有者的凈利潤2.31億元、3.11億元和9601.59萬元，盈利能力突出。
本次重組完成后，上市公司經(jīng)營業(yè)績將得到顯著提升。2012年度和2013年1-3月的每股收益從-0.64元和-0.29元大幅提高到0.61元和0.19元，加權平均凈資產(chǎn)收益率從-22.83%和-12.81%提高到31.60%和8.27%。與此同時，重組完成后，公司的流動比率和速動比率將大幅提升，利息保障倍數(shù)提升明顯，公司資產(chǎn)質(zhì)量將得到大幅優(yōu)化。
業(yè)內(nèi)人士表示，今年一季度中鋼的運營數(shù)據(jù)仍不是很好，截至2012年底，中鋼已經(jīng)連續(xù)3年虧損，僅2012年虧損就接近20億元。在中鋼內(nèi)部，2013年已被視為戰(zhàn)略聚焦調(diào)整期的關鍵一年，今年中鋼的重點工作安排，則圍繞公司扭虧增盈這一核心任務展開。
圖片來源：找項目網(wǎng)
